Что такое стратегии инвестирования и какими они бывают

Что такое стратегии инвестирования и какими они бывают

Что вы представляете, когда слышите словосочетание стратегии инвестирования? Среди специалистов финансовой сферы существует два подхода к толкованию. Первый — базовые шаблоны обращения с активами, к ним относится купи и держи, второй — индивидуальную методологию инвестора. 

  1. Что такое стратегии инвестирования и какими они бывают
  2. Купи и держи
  3. Индексное инвестирование
  4. Доверительное управление
  5. Самостоятельный трейдинг, иное инвестирование своими силами при повышенных рисках
  6. Пассивное инвестирование
  7. Активная работа при пониженных рисках

Что такое стратегии инвестирования

Стратегии инвестирования можно классифицировать по двум моментам:

  • уровень риска активов;
  • активность инвестора.

В работе их можно комбинировать четырьмя разными способами, в результате получая разный результат:

  • низкие риски и невысокая активность — депозиты, недвижимость, самостоятельное пассивное инвестирование;
  • низкие риски, но высокая активность — инвестирование в облигации, получение дивидендов;
  • высокие риски и невысокая активность — ПИФы, ETF-фонды, доверительное управление, индексное инвестирование;
  • высокие риски, но высокая активность — самостоятельный трейдинг, активное инвестирование в акции, фонды.

Наиболее простой метод работы с активами — покупка отдельного вида и работа исключительно с ним. Если инвестор будет проявлять высокую активность, то его доходы будут выше, но в то же время повысятся риски. При пассивной стратегии снизятся и риски, и доходность. Возьмем инвестирование в акции, оно может быть одновременно и высокорискованным и низкорискованным инвестированием, все зависит от активности инвестирования, продуманности и наличия диверсификации. Кроме того, работать с активами можно самостоятельно или с помощью профессионального управляющего. В результате с одними и теми же активами можно получить различный результат.

Исходя из приведенной выше классификации стратегий инвестирования составим еще одну, с учетом всего сказанного:

  • пассивное инвестирование своими силами;
  • активная работа при пониженных рисках;
  • индексное инвестирование;
  • передача капитала в доверительное управление;
  • самостоятельный трейдинг, иное инвестирование своими силами при повышенных рисках;
  • пассивное инвестирование;
  • купи и держи.

Купи и держи

Начнем с простой и любимой многими самостоятельными инвесторами стратегии инвестирования. Приобрести активы и продать их после удорожания несложно, но рискованно. Если мы покупаем акции и хотим держать у себя от полугода, необходимо тщательно проанализировать потенциал компании, ведь активы могут и подешеветь, причем значительно. В этом случае инвестору придется либо фиксировать убыток, либо ждать пока активы снова начнут расти, но этого никто гарантировать не может. Поэтому стратегия хоть и требует минимум действий, но является высокорискованной.

Плюсы. Нет необходимости иметь миллионный капитал, чтобы начать достаточно выбрать брокера, который позволяет купить акции на минимальную сумму, скажем, 1000 рублей.

Минусы. Если инвестор купит акции компании, которая не имеет перспектив, то часть своих вложений он потеряет безвозвратно. К тому же у акций высокая волатильность, это значит, что в любой момент на счете может возникнуть высокая доходность или просадка и вернуть деньги мгновенно не получится. Еще один минус — необходимость ждать, так как прибыль при этой стратегии будет получена через год или больше.

Индексное инвестирование

Суть в том, что вы покупаете те акции, которые входят в популярные индексы или один из них. Тем самым получается готовая диверсификация. Это можно сделать через ETF-фонды.

Плюсы. От инвестора не требуются специальные знания, так как индексы сформированы специалистами, единственное, придется проанализировать работу фонда, в который предполагается вложить деньги. Нет высоких рисков и порог входа измеряется тысячами, а не миллионами рублей.

Минусы. Как и в прошлой стратегии, в этой потребуется ждать большое количество времени для получения доходности. Из-за высокой волатильности активов быстро вывести деньги будет проблематично, поэтому инвестировать таким способом имеет смысл только в очень долгосрочной перспективе.

Доверительное управление

Преимущества этого вида инвестирования в том, что его параметры: риски, виды активов, сроки, можно задавать под цели и потребности. Так как вы передаете свои средства под руководство профессионального управляющего, это не будет проблемой. Подробно прочитать о том, что такое доверительное управление, можно в нашей статье.

Снизить риски в этой стратегии можно, если выбрать управляющего, который взимает комиссию в зависимости от доходности, которую принес.

Самостоятельный трейдинг, иное инвестирование своими силами при повышенных рисках

Если вы решили заниматься трейдингом самостоятельно, то придется посвящать этому много времени. Чтобы занятие приносило стабильный доход, нужно уделить время самообразованию и непосредственно торговле. 

Плюсы. Вы хорошо освоитесь на рынке, станете профессионалом и многие проблемы дилетантов начнут обходить ваш капитал стороной. Доход будет зависеть полностью от вас.

Минусы. Инвестирование станет работой, а психологическое напряжение какое-то время нормой.

Пассивное инвестирование

В рамках этой стратегии инвестирования можно работать с любым видом активов и в комфортном для инвестора режиме. Вы просто выбираете рынок, на котором хотите зарабатывать, изучаете теории и закрепляете знания на практике. Например, решаете инвестировать в валютный рынок, ищете ПАММ-счет и вкладываете деньги в него.

Плюсы. Начинать можно с любой суммы, высокого порога нет, активные действия от инвестора требуются только на этапе изучения активов и его покупки. Доходность зависит от того, насколько вы готовы уделять время работе с портфелем.

Минусы. Начинающий инвестор может допускать ошибки и терпеть просадки, если не хватит терпения и выдержки, есть вероятность, что он откажется от идеи инвестирования.

Активная работа при пониженных рисках

В этой стратегии речь идет о таких активах как облигации и акции, по которым платят дивиденды.

Если активно отслеживать рынок, можно заметить, что ОФЗ в определенный период дешевеют, а затем, спустя несколько месяцев, возвращаются к прежней цене. Так, можно приобрести активы по стоимости 92% от номинальной и потом продать за 100% стоимость. При этом риски будут минимальными, так как государственные облигации не проседают в цене существенно.

Минус этой стратегии в том, что доходность обычно равна депозитной либо немного выше. Кроме того, придется постоянно мониторить ситуацию на рынке.

Плюс — почти абсолютная безрисковость, так как эти активы надежны и не подвержены серьезным ценовым колебаниям.

Итак, мы рассмотрели основные стратегии инвестирования, которые может использовать начинающий инвестор. Их можно комбинировать, использовать по отдельности, брать за основу для оптимизации под себя. Если у вас нет своей стратегии и вы не знаете как ее создать, попробуйте пройти наши курсы.

Расскажите, пожалуйста, миру о нашей статье. Мы старались и будем Вам очень признательны.
Оставить комментарий

Написать комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *